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    百戰歸來,清大EMBA再啟程

    金巖石:歷史上,每次瘟疫都會通過產業升級淘汰傳統產業

    管理前沿 13
    金巖石

    金巖石 獨立經濟學家,鑫星伊頓投資顧問公司首席執行官

    常駐地:北京
    邀請老師:13439064501 陳助理
    主講課程:《投資學-挖掘財富之謎》《熱點行業分析與項目選擇》《金融與佛法》《區塊鏈與數字經濟發展的機遇與挑戰》
    冠狀病毒從“獸傳人”到“人傳人”,是城市化/全球化的趨勢。200年前,生活在城市的人不到5%。100年前,生活在城市的人不到15%。現代醫療醫藥體系的形成和發展和全球城市化進程基本同步,四五十年前的中國醫療生態還是以江湖郎中和“赤腳醫生”為主體的,醫院的前身主要是戰地醫院。在這個階段,既沒有公共衛生,也沒有健康免疫。中國歷史上的1/4時間處于局部瘟疫時期,所謂“冠狀病毒”,無非就是在最近十幾年才被人類命名的。

    可想而知,病毒生態和人類生態很早就是一個共生空間,適者生存。

    “抗疫情”是人類不得已而為之的生存戰爭

    甚至可以說,病毒生態的歷史遠比人類生態的歷史更久遠。我們至今也沒有弄明白,究竟有多少物種是被病毒感染滅絕的。放眼世界,我們能夠識別的“病毒”只是很小的部分,還有很多“病毒”就在人體內外而人類視而不見。

    坦誠而言,“抗疫情”是人類不得已而為之的生存戰爭。美國的流感年年都有,死人無數,2019年至今的大流感已經導致1萬2000多人死亡,而我們正在抗擊的“新冠疫情”迄今為止相比之下不過死了1600多人。為什么是生存戰爭?因為流感有治,此為知之。“冠狀病毒”沒有良藥,此為無知。人類對已知病源充滿自信,而對無知病源充滿恐懼,所以虛張聲勢,掩耳盜鈴。

     

    城市化和全球化,必然會使人類與病毒的共生空間日益狹小。200年前每一平方公里的空間獸多于人,所以“人傳人”可忽略不計。如今每一平方公里的空間人多于獸,所以“人傳人”是抗疫情的主戰場。人類不可能徹底根除“病毒”,我們只能“干中學”,學會與病毒生態共生,拯救生命的“神藥”只有一個選項:提高人的免疫力。所以我說,人類必須重新定義人的素質,免疫力是人的第一素質。

    疫情救助,讓本該死去的企業茍活就是對創新企業的歧視

    新冠疫情的經濟后果是經濟減速/產業升級。

    減速可能遠超預期,全球八大投資銀行對中國2020年第一季度經濟增長的預測是3.8%-4.8%,此前是5.8%-6.0%。如果以第一季度減速1/3計算,預計1/3的企業破產或歇業,政府的作用是有限的,救助失業迫在眉睫。

    產業升級和企業淘汰是一物兩面,許多企業能活過這一劫也躲不過下一劫,市場經濟并沒有救助企業的功能,以“救助企業”的名義忽悠政府必然包含尋租行為,是對市場機制和破壞。

    企業生態是人類生態中最具創新力的部分,背后是主宰人類命運的是科技創新。滿清后期公共衛生的英雄人物是伍連德。在十年文革時期,公共衛生的“英雄人物”是電影《春苗》中的赤腳醫生田春苗。如今,我們心中的醫療英雄是鐘南山,而站在鐘南山院士身后的是過去幾十年崛起的大健康產業鏈。

     

    伍連德:中國現代醫學先驅、中國檢疫、防疫事業創始人

    以傳統農業和工業化為標志的舊經濟必然萎縮,今日美國的農業僅占其GDP總值的0.9%,工業僅占19%,過去幾十年崛起的升級產業統稱之為第三產業,其中新實體企業主要集中在信息產業、醫療醫藥、大眾消費和交通運輸等。歷史上,每一次瘟疫都會通過產業升級淘汰傳統產業,而在瘟疫中呼吁政府救助的多數是行將就木的企業,就像2008-2009年金融海嘯期間政府舉債投資救助的許多企業一樣。

    在“新冠疫情”的威脅中,人們閉門不出,居家工作,自然會形成新的共識,而這些共識就是未來產業發展的方向。企業破產或歇業并非壞事兒,就像周期性的經濟危機一樣,除舊布新,優勝劣汰。政府救助企業的善良動機會成為扶危濟困的實踐,從而抗拒市場經濟的企業淘汰機制,讓該死的企業茍活就是對創新企業的歧視。

    企業只能自救,抗疫情只能靠免疫力

    企業只能自救,抗疫情只能靠免疫力,也是自救,從來就沒有“救世主”,也不能依賴“特效藥”。

    企業/個人/家庭的自救行為就是產業升級和社會轉型。

    從非典到埃博拉,再到新冠疫情的擴散,新經濟崛起。甚至可以說:非典疫情成就了電商產業和平臺模式。

     

    大規模生產,集群式娛樂和人際關系的交往方式都會加速升級,今天不上鏈,等于1990年代家庭不上網,200年前的農民不種地,因為產業升級和社會轉型都將提升人際交往的網絡化、平臺化和數字化。

    今天我們才知道,新經濟的基礎資源是從地表、地下升級到云端資源的開發利用。互聯網到區塊鏈是新經濟的底層技術服務體系,但要堅守“上鏈不炒幣,賦能新實體”。

    春節后的股票市場的“一陰八陽”,創業板再創新高。創記錄的“跌停潮”反而帶來了一個“非典型牛市”,我們發現了兩大主題價值:其一是以特斯拉供應鏈為主導的全球儲能產業,其二是以抗病毒醫療醫藥為主導的新健康產業。

    傳統醫療體系的理念是“救死扶傷”,其中包含著“非死即傷”的醫療醫藥,預防性醫療、免疫力接種、抗病毒疫苗和區塊鏈醫療是大健康產業的發展方向,醫療生態的轉型升級呼之欲出。

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