孟慶祥：為啥有些行業(yè)吃到撐，有些行業(yè)快餓死了

今年有些行業(yè)非常火爆，主要是旅游、餐館、旅館、演唱會、電影院之類的。到處都非常火爆，人滿為患。

另外一些行業(yè)，房地產(chǎn)、大基建、多數(shù)2B業(yè)務(wù)、出口業(yè)務(wù)、2G業(yè)務(wù)等都不同程度上萎縮，非常焦慮和鬧心。

下面是一個酒店價格的統(tǒng)計資料：

在北京中關(guān)村一代，花費千元只能住一個很差的酒店，價格和美國已經(jīng)差不多，實在太貴了。

酒店價格因為旅游出差人多，需求大就被抬上去了。旅游人員可以解釋為三年疫情憋久了，報復(fù)性消費，很多家庭幾年沒有出去旅游了，今年都出去了。也可能是一種常態(tài)化，人們的觀念變了，今后旅游成為生活的一個主要組成部分。

今年上半年餐飲行業(yè)收入24329億元，比去年同期增長21%，沒有疫情的2019年全年餐飲行業(yè)收入46721億元。今年會超過2019年不少。從主觀感受來說，今年餐館行業(yè)確實火，肉眼可見。即使在非旅游城市，餐館也比較火爆。餐館行業(yè)并不是都是旅游帶動的。很可能人們消費觀念正在發(fā)生變化。

再看看，很糟糕的行業(yè)，首推房地產(chǎn)，恒大爆出來欠債2.4萬億之后，另外一個略小房地產(chǎn)企業(yè)的近期可能也要暴雷，這只是頭部最突出的房企。財務(wù)狀況完全健康的房企很少。房地產(chǎn)是一個高度依賴金融的行業(yè)，它一旦出問題的話會數(shù)額巨大，牽扯廣泛，夠喝一壺的。

根據(jù)有關(guān)資料，中國房地產(chǎn)、大基建及其相關(guān)行業(yè)創(chuàng)造的GDP占整體的26%，一旦增量需求飽和，進入存量替換，修修補補時代，這個比例不會超過10%，發(fā)達國家都有類似的經(jīng)歷，是難以抗拒的規(guī)律。由于房地產(chǎn)、大基建萎縮，GDP整體縮水15%以上，對經(jīng)濟、就業(yè)、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)難以想象的沖擊。

我們正在經(jīng)歷的事，先行發(fā)達國家都經(jīng)歷過，但從來沒有我們這樣陡峭的變化。以美國和日本為例，我們看兩個數(shù)據(jù)。美國1973年，鋼鐵產(chǎn)量、水泥產(chǎn)量達到高峰，分別是1.35億噸，和1.2億噸，此后，緩慢萎縮，現(xiàn)在年產(chǎn)大概8700萬噸和9000萬噸。日本使用鋼鐵水泥高峰大概出現(xiàn)在1990年附近，也不到一億噸。中國鋼產(chǎn)量2007年達到5億噸，2018年超過10億噸，一直維持在10噸以上。水泥則達到驚人26億噸。鋼鐵和水泥太重，長途運輸不劃算，基本上都是本地產(chǎn)、本地使用，尤其是水泥。即使考慮到我們?nèi)丝诒姸啵司a(chǎn)量我們比美國日本頂峰時期還是高太多。

鋼鐵還有制造業(yè)使用，水泥就是用于房地產(chǎn)和基建，所以我們在全國各地多年都可以看到到處都是施工工地。

在密云到北京的高速公路上，并排著四組基礎(chǔ)設(shè)施，最西邊是500千伏的高壓輸電線路，挨著它的是高速公路，高速公路東側(cè)是各個運營商的通信鐵塔，最東邊是高鐵。這是最集中表達中國基礎(chǔ)設(shè)施的地段，好消息是我們基礎(chǔ)設(shè)施確實好又完善，壞消息是該建的、需求旺盛的都建完了，完了就是需求很弱、人口稀少區(qū)域的基礎(chǔ)設(shè)施，再硬搞就賠了，賠不起。

但這東西一定會飽和，一定有個完結(jié)。由于我們上的太猛，跌的太猛也是必然的，這個坎是無論如何也躲不掉的。

上的時候千軍萬馬，倒的時候哀鴻遍野，這是中國人的特點，中國文化的特點、中國政策的特點，也是中國經(jīng)濟的特點，必然的。

中國經(jīng)濟處在轉(zhuǎn)型期，有的行業(yè)好，有的行業(yè)壞事必然的。但我們的強度和幅度要比發(fā)達國家走過的路刺激得多，陡峭得多。何況，我們研究別人經(jīng)驗教訓(xùn)的人太少了。

中國經(jīng)濟到了現(xiàn)在這個階段，必然是服務(wù)業(yè)崛起的時候，美國發(fā)達國家，發(fā)達區(qū)域服務(wù)業(yè)都占經(jīng)濟更高的比重，必然是建造業(yè)趴窩的時候。基本上來看，是2C火爆，2B萎縮、2G趴窩。服務(wù)業(yè)發(fā)展、制造業(yè)平穩(wěn)，建造業(yè)暴跌。

我的判斷是這個趨勢剛剛開始，還沒有到深水區(qū)，冰火兩重天現(xiàn)象在未來相當(dāng)突出，有些行業(yè)出來了很多機會，有些行業(yè)則到了崩潰邊緣。